HOME > ファンド > トピックス > SRIファンドとは

『SRIファンドとは？』

「SRI」は英語のSocially Responsible Investmentの頭文字をとったもので、「社会的に責任ある投資」という意味です。社会的に責任ある投資というと、道徳的投資、環境投資、地域社会貢献活動への投資などが含まれます。

例えば、ある地域の緑化を推進するための基金があり、その趣旨に賛同し、その基金に投資（あるいは出資）することもSRIの一つです。あるいは環境問題に積極的に取り組んでいる企業の株式に投資することもSRIです。更に、人種差別を行っていない企業に投資する、軍事産業に携わっていない企業に投資するというものもあります。一口にSRI投資といっても、様々な投資基準が存在しているわけです。

近年では、投資信託においてもSRIを投資基準としたファンドが多く登場しており、こういったファンドを一般にSRIファンドと呼んでいます。社会的責任ある行動をとっている企業に投資する、環境問題に取り組む企業に投資する、環境改善に貢献する製品を製造している企業に投資するファンドなどがあげられます。最近、関心が高まっている「エコファンド」と呼ばれる環境を投資基準とした投資信託もSRIファンドの一つです。

ただし、同じSRIファンドといわれる投資信託でも、個別投資対象の選別方法等はファンドにより異なりますので、当然、組み入れている銘柄はファンドにより異なります。一般的には、従来の財務諸表や投資尺度を利用したスクリーニングを行い、その上で個別のファンドのSRI基準、趣旨、方針に合致した評価を用いて銘柄を絞り込む方法が行われます。